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O conselho de administração da companhia aprovou hoje a emissão de duas séries de títulos lastreados pela carteira pró-soluto
As companhias de capital aberto têm algumas opções quando se trata de levantar dinheiro para financiar as operações, como as ofertas de ações, aumentos de capital e emissões de debêntures. Para construtoras, existe ainda uma outra fonte de recursos que será acionada pela MRV (MRVE3) em breve.
O conselho de administração da companhia aprovou nesta segunda-feira (19) a emissão de duas séries de Certificados de Recebíveis Imobiliários (CRIs) lastreados por sua carteira pró-soluto — um "portfólio" de créditos a receber.
O pró-soluto é uma promessa de pagamento que ocorre quando um consumidor não consigue todo o crédito necessário para adquirir seu imóvel com recursos próprios ou um financiamento imobiliário, por exemplo. Nesse caso, a construtora oferece uma nota promissória no valor restante.
Serão emitidos até 320.578 títulos pela True Securitizadora com valor unitário de R$ 1 mil. O objetivo da operação é levantar, no mínimo, R$ 100 milhões e, no máximo, R$ 320,57 milhões para a incorporadora.
Quem comprar CRIs da primeira série será remunerado por CDI + 3,50% ao ano. Já os CRIs da segunda série pagarão a taxa interna de retorno do título público Tesouro IPCA + (NTN-B) com vencimento em 15 de maio de 2025 e uma sobretaxa de 3,50% ao ano.
Vale destacar que os últimos números reportados pela MRV indicam uma boa performance operacional. A companhia divulgou na semana passada um resultado preliminar que mostra que suas vendas líquidas somaram R$ 1,46 bilhão entre abril e maio, com ticket médio de R$ 226 mil.
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De acordo com a construtora, a cifra representa uma alta de 48% no Valor Geral de Vendas (VGV) vendido ante a média mensal dos dois primeiros meses do 2T22. Já o ticket médio subiu 20% na mesma base de comparação.
Além de representar um avanço em relação ao ano anterior, os números também indicam que a MRV deve superar as expectativas dos analistas.
O Itaú BBA explica que as vendas reportadas somam cerca de 75% da estimativa para o trimestre. Mantido o ritmo em junho, o banco acredita que a companhia deve superar em 10% as projeções iniciais para o indicador.
Com a emissão, a companhia irá financiar a saída da recuperação judicial nos Estados Unidos (Chapter 11). Ela não informou o valor da operação.
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