Pior que o Ibovespa: Tesouro IPCA+ está entre os grandes prejuízos do ano – vale a pena investir em títulos atrelados à inflação agora?

À medida que as taxas reais do Tesouro IPCA+ encostam em 7%, os títulos públicos indexados à inflação caminham para encerrar o ano de 2024 entre os piores investimentos brasileiros. 

Dê uma olhada no rendimento entregue pelos ativos do Tesouro Direto entre o início de janeiro e a última terça-feira (19):

Os preços dos títulos de longo prazo já chegaram a despencar até 11,3%, como é o caso do vencimento de 2045. Para ter ideia, no mesmo período, o Ibovespa – que tem decepcionado o mercado – desvalorizou 4,3%, menos da metade.

Mas isso não significa que é hora de fugir dos títulos atrelados ao IPCA. Embora pareça contraintuitivo, essa perda só ocorreu porque os títulos IPCA+ começaram a pagar taxas mais altas ao longo do ano.

Com isso, quem comprou um título pagando IPCA +5% ou 6%, por exemplo, viu seu título perder valor no mercado, já que o mesmo produto pode ser comprado hoje pagando taxas mais altas.

Isso abre, portanto, a oportunidade perfeita para “travar” rendimentos extremamente altos. Explico...

VEJA COMO BUSCAR RETORNO DE IPCA +10% AO ANO COM UM TÍTULO DE RENDA FIXA

Queda nos títulos indexados à inflação não é motivo de desespero; entenda

A desvalorização dos títulos públicos no ano é motivada pelo aumento expressivo das incertezas sobre a economia brasileira e a desancoragem das expectativas de inflação.

Com um cenário mais conturbado principalmente pela política fiscal, investidores passaram a exigir prêmios de risco maiores e as taxas oferecidas pelos ativos do Tesouro IPCA+ aumentaram.

Ou seja, considerando o Tesouro IPCA+ 2045 como exemplo:

• Em janeiro foi possível comprar o título com taxa de 5,58% acima da inflação e preço de R$ 1.320;
• Agora, em novembro, esse mesmo ativo é negociado com retorno real de 6,68% e preço de R$ 1.169.

Isso significa que quem comprou em janeiro e quiser vender o título no patamar atual sofrerá uma perda significativa na marcação a mercado, que é a variação diária dos títulos de renda fixa.

Mas esse prejuízo não é uma preocupação para quem planeja deixar o dinheiro investido até o vencimento e capturar a taxa real contratada no momento da compra.

Além disso, o “pulo do gato” é que todo esse cenário de instabilidade econômica levou os títulos indexados à inflação a oferecerem retornos poucas vezes vistos na história. Esse foi o caso, por exemplo, do recorde histórico de IPCA +7,01% com vencimento em 2029, atingido na última semana:

Ou seja, com esse tipo de título em carteira, é possível se proteger da inflação e ainda ganhar um retorno bastante expressivo.

CONHEÇA UM TÍTULO DE RENDA FIXA QUE PROTEGE DA INFLAÇÃO COM RETORNO REAL DE 2 DÍGITOS

Retorno maior que o Tesouro IPCA+: este título de renda fixa oferece taxa real de 10% ao ano

É inegável que o mercado todo está de olho na atratividade do Tesouro IPCA+ no cenário atual. Porém, as incertezas econômicas levaram não apenas os títulos públicos a pagarem taxas maiores.

A verdade é que existem outros ativos de renda fixa indexados à inflação com retornos ainda mais atrativos.

Esse é o caso, por exemplo, de um ativo que vem sendo oferecido pelo time de produtos da EQI Investimentos. Trata-se de uma oportunidade de “travar” um lucro de até IPCA +10% ao ano – acima do Tesouro Direto.

E o retorno acima da média não é o último ponto de destaque desse título. Ele também oferece isenção de Imposto de Renda para pessoa física. Ou seja: além de ganhar dois dígitos de rendimento real, não é necessário direcionar parte dos lucros para o Leão.

Outro fator positivo é o aporte mínimo do ativo. Com uma rentabilidade alta como essa, seria esperado que o investimento fosse direcionado somente para investidores “endinheirados”.

No entanto, qualquer investidor interessado em buscar lucros “gordos” acima da inflação pode incluir esse título em carteira com um investimento mínimo de apenas R$ 1.015.

IPCA +10%: CONHEÇA O TÍTULO DE RENDA FIXA COM RETORNO ACIMA DA MÉDIA E ISENÇÃO DE IR

Proteção contra a inflação e taxa real de dois dígitos – veja detalhes deste título

Com as expectativas de inflação nas alturas, é possível encontrar títulos atrelados ao IPCA com retornos bem altos. Pensando nisso, a equipe da EQI Investimentos – corretora com mais de R$ 30 bilhões sob custódia – busca ativamente os ativos mais atrativos nesse cenário.

A oportunidade com rendimento de IPCA +10% e isenção de Imposto de Renda foi encontrada pelos especialistas e está sendo explicada em detalhes para brasileiros que demonstrarem interesse neste link.

A equipe acredita que investidores ainda têm espaço para buscar bons lucros com títulos indexados à inflação e, para isso, basta clicar no botão abaixo e conhecer o ativo com retorno real de 10% ao ano. O processo é totalmente gratuito:

GRATUITO: CONHEÇA O TÍTULO QUE RENDE ATÉ IPCA +10% COM ISENÇÃO DE IMPOSTO DE RENDA