BB Seguridade (BBSE3): a ação defensiva com potencial de crescimento e dividendos gordos — só em agosto serão pagos R$ 3,2 bilhões
A empresa anunciou junto com os resultados do segundo trimestre os detalhes da distribuição bilionária de proventos
A BB Seguridade viu o lucro líquido subir 30,9% no segundo trimestre, um resultado considerado positivo e que embala as ações BBSE3 nesta segunda-feira (7). Será que é hora de comprar as ações conhecidas por pagar dividendos gordos aos acionistas?
A maioria dos bancos e casas de análise dizem que sim. Nesse grupo estão BTG Pactual, Citi e Empiricus. Enquanto Santander e Goldman Sachs têm uma recomendação neutra para os papéis da BB Seguridade.
No bloco da indicação de compra, um dos principais argumentos é a própria característica de BBSE3: uma ação defensiva, com potencial de crescimento e dividendos gordos.
O BTG, por exemplo, lembra que a BB Seguridade abriu capital em 2013 com um valor de mercado de R$ 34 bilhões e pagou cerca de R$ 40 bilhões em dividendos desde então. Agora, o valor da empresa é de R$ 63 bilhões, o que deve fazer a distribuição de proventos aumentar.
“Esperamos que ela pague mais do que isso em dividendos até 2033, quando expira seu contrato com o BB”, diz o BTG em relatório.
O banco tem recomendação de compra e preço-alvo de R$ 41 para os papéis, o que representa um potencial de valorização de 22,35% em relação ao fechamento de sexta-feira (4).
Leia Também
A Empiricus reforçou a indicação de compra para as ações BBSE depois da divulgação dos resultados do segundo trimestre, com um dividend yield (a relação entre os proventos distribuídos aos acionistas e o preço das ações) esperado acima de 10% para 2023.
“A natureza do negócio e o valuation atrativo da empresa, negociada a apenas 8,5 vezes os lucros estimados para 2023, fazem dela uma excelente alternativa para os investidores com foco em dividendos”, diz o analista da Empiricus, Richard Camargo.
O Citi, que também tem recomendação de compra para as ações da BB Seguridade, tem preço-alvo de R$ 39, o que representa um potencial de valorização de 16,4% em relação ao fechamento de sexta-feira (4).
Santander e Goldman Sachs têm recomendação neutra para os papéis BBSE3, com preço-alvo de R$ 39 — um potencial de valorização de 2% em relação ao último fechamento.
Por volta de 14h, os papéis da BB Seguridade subiam 2,03%, cotados a R$ 32,11. No ano, acumulam de 0,41%.
- [Guia gratuito] Veja onde investir no 2º semestre, segundo os especialistas consultados pelo Seu Dinheiro. Baixe o material completo aqui.
Os dividendos da BB Seguridade
Junto com os resultados do segundo trimestre, a BB Seguridade confirmou o pagamento bilionário de dividendos. A distribuição havia sido anunciada em 30 de junho sem detalhes como data de corte e dia do pagamento.
O Conselho de Administração da companhia aprovou o pagamento dos dividendos intercalares referentes ao resultado do 1º semestre de 2023, adicionados dos dividendos prescritos referentes ao 2º semestre de 2019, no valor total de R$ 3,210 bilhões, equivalentes a R$ 1,60763676191 por ação.
Os dividendos serão pagos no dia 28 de agosto e terão como base a posição acionária de 16 de agosto.
Vale lembrar que, após essa data, as ações serão negociadas "ex-direitos" e passarão por um ajuste na cotação referente aos proventos já alocados.
Então você pode optar por comprar a ação agora e ter direito aos dividendos ou esperar a data de corte e adquirir os papéis por um valor menor, mas sem o direito ao JCP.
- ANÁLISES DE MERCADO E INSIGHTS DE INVESTIMENTOS DE GRAÇA: Clique aqui e se inscreva no nosso canal do YouTube para receber alertas sempre que publicarmos um conteúdo relevante para seu bolso por lá!
Os resultados do 2T23
A BB Seguridade viu o lucro líquido subir 30,9% no segundo trimestre de 2023 em relação a igual período do ano anterior, saindo de R$ 1,406 bilhão para R$ 1,841 bilhão.
O resultado das participações somou R$ 1,835 bilhão entre abril e junho, o que representa um aumento de 30,4% em base anual.
As despesas gerais e administrativas somaram R$ 5,592 bilhões no período, uma queda de 5,2% na mesma base de comparação.
O resultado financeiro consolidado da BB Seguridade e de suas investidas atingiu R$ 376,1 milhões, incremento de 125,9% em relação ao mesmo período de 2022.
A empresa atribuiu o resultado à deflação registrada no IGP-M, que levou a redução do custo do passivo atrelado aos planos de previdência de benefício definido, o fechamento da estrutura a termo de juros futuros, a alta da taxa Selic e a expansão do saldo médio de ativos financeiros foram os principais responsáveis pela variação.
Os prêmios emitidos da Brasilseg subiram 15,7% em relação ao volume reportado no primeiro semestre. Já as reservas de previdência — PGBL e VGBL — cresceram 13,3%.
A BB Seguridade encerrou o segundo trimestre com um patrimônio líquido avaliado em R$ 8,063 bilhões, ante R$ 7,770 bilhões do segundo trimestre de 2022.
COMPARTILHAR
IRB (IRBR3) dispara na bolsa após JP Morgan indicar as ações como favoritas; confira
Os analistas da instituição também revisaram o preço-alvo para 2026, de R$ 54 para R$ 64 por ação, sugerindo potencial de alta de cerca de 33%
SpaceX, de Elon Musk, pode retomar posto de startup mais valiosa do mundo, avaliada em US$ 800 bilhões em nova rodada de investimentos, diz WSJ
A nova negociação, se concretizada, dobraria o valuation da empresa de Musk em poucos meses
Localiza (RENT3) propõe emitir ações preferenciais e aumento de capital
A Localiza, que tem uma frota de 600.000 carros, disse que as novas ações também seriam conversíveis em ações ordinárias
Fitch elevou rating da Equatorial Transmissão e de suas debêntures; veja o que baseou essa decisão
Sem grandes projetos à vista, a expectativa é de forte distribuição de dividendos, equivalente a 75% do lucro líquido regulatório a partir de 2026, afirma a Fitch.
Correios vetam vale-natal de R$ 2,5 mil a funcionários, enquanto aguardam decisão da Fazenda
A estatal negocia uma dívida de R$ 20 bilhões com bancos e irá fazer um programa de desligamento voluntário
Por que o Itaú BBA acredita que há surpresas negativas na compra da Warner pela Netflix (NTFLX34)
Aquisição bilionária amplia catálogo e fortalece marca, mas traz riscos com alavancagem, sinergias e aprovação regulatória, diz relatório
3tentos (TTEN3): veja por que Bank of America, XP e BBA compartilham otimismo com a ação, que já avança 30% em 2025
Vemos a 3tentos como uma história de crescimento sólida no setor agrícola, com um forte histórico, como demonstrado pela sua expansão no MT nos últimos 4 anos, diz Bank of America
Petrobras (PETR4) diz que é “possível” assumir operação na Braskem, prepara projeto de transição energética e retomará produção de fertilizantes
A presidente da estatal afirmou que não há nada fechado, mas que poderia “exercer mais sinergias” entre a atividade de uma petroquímica, Braskem, com a de uma petroleira, a Petrobras
ANS nega recurso da Hapvida (HAPV3), e empresa terá de reapresentar balanço à agência com ajustes de quase R$ 870 milhões
A empresa havia contabilizado o crédito fiscal relacionado ao programa, que prevê a negociação com desconto de dívidas das empresas de saúde suplementar com o Sistema Único de Saúde (SUS)
Super ricaços na mira: Lifetime acelera a disputa por clientes que têm mais de R$ 10 milhões para investir e querem tratamento especial, afirma CEO
O CEO Fernando Katsonis revelou como a gestora pretende conquistar clientes ‘ultra-high’ e o que está por trás da contratação de Christiano Ehlers para o Family Office
Game of Thrones, Friends, Harry Potter e mais: o que a Netflix vai levar em acordo bilionário com a Warner
Compra bilionária envolve HBO, DC, Cartoon Network e séries de peso; integração deve levar até 18 meses
A guerra entre Nubank e Febraban esquenta. Com juros e impostos no centro da briga, quais os argumentos de cada um?
Juros, inadimplência, tributação e independência regulatória dividem fintechs e grandes instituições financeiras. Veja o que dizem
Depois de escândalo com Banco Master, Moody’s retira ratings do BRB por risco de crédito
O rebaixamento dos ratings do BRB reflete preocupações significativas com seus processos e controles internos, atualmente sob investigação devido a operações suspeitas envolvendo a aquisição de carteiras de crédito, diz a agência
Cyrela (CYRE3) e SLC (SLCE3) pagam R$ 1,3 bilhão em dividendos; Eztec (EZTC3) aumentará capital em R$ 1,4 bilhão com bonificação em ações
A maior fatia da distribuição de proventos foi anunciada pela Cyrela, já o aumento de capital da Eztec com bonificação em ações terá custo de R$ 23,53 por papel e fará jus a dividendos
Gol (GOLL54) é notificada pelo Idec por prática de greenwashing a viajantes; indenização é de R$ 5 milhões
No programa “Meu Voo Compensa”, os próprios viajantes pagavam a taxa de compensação das emissões. Gol também dizia ter rotas neutras em carbono
Se todo mundo acha que é uma bolha, não é: veja motivos pelos quais o BTG acredita que a escalada da IA é real
Banco aponta fundamentos sólidos e ganhos de produtividade para justificar alta das empresas de tecnologia, afastando o risco de uma nova bolha
Produção de cerveja no Brasil cai, principalmente para Ambev (ABEV3) e Heineken (HEIA34); preço das bebidas subiu demais, diz BTG
A Ambev aumentou os preços de suas marcas no segundo trimestre do ano, seguida pela Heineken, em julho — justamente quando as vendas começaram a encolher
Vale (VALE3) desafia a ordem de pagar R$ 730 milhões à União; mercado gosta e ações sobem mais de 1%
Em comunicado à Comissão de Valores Mobiliários (CVM), a mineradora alega que a referida decisão foi proferida em primeira instância, “portanto, seu teor será objeto de recursos cabíveis”
De seguro pet a novas regiões: as apostas da Bradesco Seguros para destravar o próximo ciclo de crescimento num mercado que engatinha
Executivos da seguradora revelaram as metas para 2026 e descartam possibilidade de IPO
Itaú com problema? Usuários relatam falhas no app e faturas pagas aparecendo como atrasadas
Usuários dizem que o app do Itaú está mostrando faturas pagas como atrasadas; banco admite instabilidade e tenta normalizar o sistema
